需給データと資金フロー推定値は何が違うか？

取引所やデータ会社が販売する需給データは投資主体別の実際の売買集計だ。資金フロー推定値は公開された価格と出来高だけで方向を近似した値で、精度は落ちるが、無料で毎日同じ基準で見られる利点がある。

流入1位の銘柄をその日に買えばよいか？

いいえ。流入1位はその日すでに価格が上がっていることが多い。流入が始まったばかりか、数日続いて過熱気味かの文脈を見る必要がある。資金フローは売買シグナルではなく、ウォッチリストを絞る道具だ。

株価は結局、買いたいお金と売りたいお金の力比べで動く。経験豊富な投資家ほど、銘柄ニュースよりお金の方向、つまり需給を先に見る。問題は、個人が機関や外国人の売買履歴をリアルタイムで見られないことだ。しかし公開された価格と出来高だけでも、方向はかなり近似できる。

InverseOne は純資金フローを騰落率 × 価格 × 出来高で近似する。今日価格が上がり出来高が増えたなら入ってきたお金が勝った日、下がりながら出来高が増えたなら出ていくお金が勝った日と見る。符号が方向(流入/流出)、大きさが偏りの強さだ。

この値は実際の機関需給データではなく推定値だ。しかし毎日同じ基準で計算すれば、どのセクター、どの銘柄へお金が移動しているかの流れは十分に見えてくる。重要なのは一日の値ではなく方向の持続だ。

一日の流入は偶然かもしれない。だが数日連続で同じ方向なら話が変わる。お金には慣性があり、大口がある銘柄を集め始めると数日にわたって痕跡が残る。だから資金フローは今日の値と一緒に、何日連続かを併せて見る。

出来高も確認する。普段より出来高が大きく増えながら価格が上がる日は新しいお金が入った可能性が高く、出来高を伴わない上昇は力が弱い。

お金は普通、銘柄よりセクター単位で先に動く。だから読む順序はセクター → 銘柄だ。今日どのセクターへお金が入ったかを確認し、そのセクターの中で流入上位の銘柄を見る。セクターの流れと銘柄の流れが同じ方向なら、シグナルの信頼度が上がる。

この順序はホームの市場マップ(セクター)とランキング(銘柄)がそのまま実装しており、毎日の流れはデイリーでも整理される。

需給データと資金フロー推定値は何が違うか？: 取引所やデータ会社が販売する需給データは投資主体別の実際の売買集計だ。資金フロー推定値は公開された価格と出来高だけで方向を近似した値で、精度は落ちるが、無料で毎日同じ基準で見られる利点がある。
流入1位の銘柄をその日に買えばよいか？: いいえ。流入1位はその日すでに価格が上がっていることが多い。流入が始まったばかりか、数日続いて過熱気味かの文脈を見る必要がある。資金フローは売買シグナルではなく、ウォッチリストを絞る道具だ。